Du bon usage des produits structurés dans une allocation d’actifs
Parmi les instruments de placement, les produits structurés occupent une place particulière. Ces produits, souvent complexes, combinent des éléments de plusieurs classes d’actifs, tels que des actions, des obligations et des dérivés, dans le but de répondre à des objectifs spécifiques de rendement, de protection ou de diversification. Dans cet article, nous explorerons comment les […]
Le partage de la valeur en entreprise, de 1959 à la loi du 29 novembre 2023
Si la reconnaissance morale du rôle joué par les salariés dans l’augmentation de la valeur d’une entreprise ne date pas d’hier, il a fallu attendre 1959 pour qu’elle se concrétise vraiment. En effet, c’est l’ordonnance du 7 janvier 1959 qui, pour la première fois en France, a instauré le principe de l’intéressement salarié. À l’époque, […]
De l’intérêt d’un fonds long/short en période d’incertitude macroéconomique
Dans un contexte macroéconomique très incertain tel que nous le vivons actuellement, les marchés financiers sont affectés par ce que l’on appelle la volatilité, autrement dit par des mouvements de prix importants plus ou moins rapprochés, à la hausse comme à la baisse. Cette forte amplitude de variation des cours est souvent mal vécue par […]
De l’intérêt de transférer un article 83 vers un PER
Les contrats retraite dits « article 83 » font référence aux contrats collectifs d’assurance-vie à cotisations définies en vue de la retraite. Ces contrats sont alimentés par des cotisations obligatoires qui sont généralement prises en charge par l’entreprise. Mais depuis la loi pacte du 22 mai 2019 qui a remplacé ces contrats par le Plan d’Epargne Retraite, […]
Fonds à impact : attention au greenwashing !
Dans l’univers, pas toujours très lisible pour l’investisseur, des organismes de placement collectif qui revendiquent une approche ESG, autrement dit dont les décisions d’investissement sont prises en fonction de critères de nature sociale, environnementale et/ou liés à la gouvernance, on trouve ce que l’on appelle des « fonds à impact ». Qu’est-ce qu’un fonds à impact ? […]
Assurance-vie et PER : le match successoral !
Comme son nom l’indique, le Plan d’Epargne Retraite (PER) est un support d’épargne prévu spécifiquement pour la retraite. Au terme de la phase de constitution de l’épargne, c’est-à-dire au moment où le titulaire du PER fait valoir ses droits à la retraite, ce dernier pourra choisir de percevoir une rente viagère ou/et le capital accumulé […]
Le contrat d’assurance-vie luxembourgeois: pour qui, pourquoi ?
Quand on parle du Luxembourg, on a tendance à penser « optimisation fiscale », « paradis fiscal », « évasion fiscale », bref, on se dit que c’est une destination que l’administration fiscale française n’apprécie pas beaucoup. Reconnaissons que si le Luxembourg a eu tendance dans le passé à accueillir des entités sans grande substance économique aux fins de permettre à […]
Avant de souscrire des parts de SCPI…
Souscrire à des parts de SCPI, que ce soit en direct ou via une assurance vie par exemple, suppose au préalable de mener un certain nombre de diligences. Il s’agit d’un investissement de long terme qui ne doit pas être pris à la légère et ce d’autant que les frais de souscription (bien que parfois […]
Comment évaluer les préférences d’un épargnant en matière de durabilité ?
Que votre conseiller en gestion de patrimoine (CGP) ait le statut de conseiller en investissement financier (CIF) et/ou d’intermédiaire en assurances (IAS), il se doit de vérifier, avant de formuler une recommandation personnalisée concernant un instrument financier ou un contrat d’assurance vie ou de capitalisation par exemple, la pertinence de l’investissement préconisé au regard de […]
Quelles différences entre un PER bancaire et un PER assurantiel ?
En 2019, la loi Pacte a refondu les dispositifs d’épargne retraite complémentaires en créant le PER individuel (PERIN) et le PER d’entreprise (PERECO pour PER collectif). Chaque PER comporte 3 compartiments : le premier accueille les versements volontaires de l’épargnant, le second accueille les versements issus de l’épargne salariale (intéressement et/ou participation) et le troisième accueille […]